Dependendo do seu servidor, você vai poder fazer facilmente.

Pegue qualquer script aqui na phpbrasil que seja de upload, e coloque no começo dele,

set_time_limit(120);

isso fara com que o script nao "trave" no meio do upload ..

se voce nao quiser usar um script pronto, basta verificar as funcoes move_uploaded_file(), ou, copy()

dreaz

tem sim, veja a função move_uploaded_file
www.php.net

o limite padrao do php.ini para arquivos é de 2 MB

Você também pode utilizar o comando ini_set() para alterar a configuração do seu php.ini em tempo de execução.

Olha.. não é difícil.. um exemplo bem simples de upload
<?

use um campo do tipo file e no arquivo do post coloque isso

if (copy($file,"../pasta/$file_name"))
echo "Arquivo copiado com sucesso";
else
echo "Falha ao copiar o arquivo";

?>

não esqueça que o php.ini tem que estar habilitado para fazer upload
;;;;;;;;;;;;;;;;
; File Uploads ;
;;;;;;;;;;;;;;;;

; Whether to allow HTTP file uploads.
file_uploads=On

; Temporary directory for HTTP uploaded files (will use system default if not
; specified).
upload_tmp_dir= c:\windows\temp

; Maximum allowed size for uploaded files.
upload_max_filesize=2M

Abraços

Se o servidor suportar um arquivo desse tamanho é só usar as funçÕes normais de upload.

O set_time_limit(0) pode ajudar, mas não funciona se o servidor não suportar os megas que quiser enviar.

Não esqueça de setar o chmod da pasta remota para poder gravar nela.

Depois q vc configurar seu servidor baixe esta class http://www.phpbrasil.com/scripts/script.php/id/1174
nela tera uma exemplo de como fazer upload.

Aqui no phpbrasil tem um artigo interessante sobre segurança em uploads. Dê uma olhada para evitar bisbilhoteiros, lamers e outros chatos que podem querer 'zuar' seu projeto.